Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008

A influência da liquidez para o retorno dos ativos vem sendo amplamente pesquisada nos últimos anos, tanto do ponto de vista dos ativos individuais quanto do ponto de vista da liquidez de mercado. Este trabalho tem por objetivo principal avaliar a influência da variação da liquidez na precificação d...

Descripción completa

Guardado en:

Detalles Bibliográficos
Autores principales:	Kelmara Mendes Vieira, Paulo Sérgio Ceretta, Juliara Lopes da Fonseca
Formato:	article
Lenguaje:	EN PT
Publicado:	FUCAPE Business School 2011
Materias:	variações de liquidez retorno dados em painel Business HF5001-6182
Acceso en línea:	https://doaj.org/article/438b5ee5430347e2b15511960838e8de
Etiquetas:	Agregar Etiqueta Sin Etiquetas, Sea el primero en etiquetar este registro!

id	oai:doaj.org-article:438b5ee5430347e2b15511960838e8de
record_format	dspace
spelling	oai:doaj.org-article:438b5ee5430347e2b15511960838e8de2021-11-11T15:48:05ZInfluência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 20081807-734Xhttps://doaj.org/article/438b5ee5430347e2b15511960838e8de2011-01-01T00:00:00Zhttp://www.redalyc.org/articulo.oa?id=123021306003https://doaj.org/toc/1807-734XA influência da liquidez para o retorno dos ativos vem sendo amplamente pesquisada nos últimos anos, tanto do ponto de vista dos ativos individuais quanto do ponto de vista da liquidez de mercado. Este trabalho tem por objetivo principal avaliar a influência da variação da liquidez na precificação das ações. Como medidas de liquidez foram utilizadas as variações na quantidade de títulos, na quantidade de negócios e no volume financeiro, bem como estas variáveis ponderadas pelo índice Bovespa e também estas variáveis defasadas. A amostra é composta pelas ações negociadas na Bolsa de Valores de São Paulo. Foram coletados dados mensais para o período de janeiro de 2000 a junho de 2008. Os resultados mostraram que o retorno dos ativos é influenciado positivamente pelo retorno do índice Bovespa e pelas variações de liquidez. Geralmente, são as empresas com menores níveis de liquidez que apresentam as maiores variações positivas da própria liquidez e, consequentemente, terão retornos mais elevados.Kelmara Mendes VieiraPaulo Sérgio CerettaJuliara Lopes da FonsecaFUCAPE Business Schoolarticlevariações de liquidezretornodados em painelBusinessHF5001-6182ENPTBBR: Brazilian Business Review, Vol 8, Iss 3, Pp 41-65 (2011)
institution	DOAJ
collection	DOAJ
language	EN PT
topic	variações de liquidez retorno dados em painel Business HF5001-6182
spellingShingle	variações de liquidez retorno dados em painel Business HF5001-6182 Kelmara Mendes Vieira Paulo Sérgio Ceretta Juliara Lopes da Fonseca Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
description	A influência da liquidez para o retorno dos ativos vem sendo amplamente pesquisada nos últimos anos, tanto do ponto de vista dos ativos individuais quanto do ponto de vista da liquidez de mercado. Este trabalho tem por objetivo principal avaliar a influência da variação da liquidez na precificação das ações. Como medidas de liquidez foram utilizadas as variações na quantidade de títulos, na quantidade de negócios e no volume financeiro, bem como estas variáveis ponderadas pelo índice Bovespa e também estas variáveis defasadas. A amostra é composta pelas ações negociadas na Bolsa de Valores de São Paulo. Foram coletados dados mensais para o período de janeiro de 2000 a junho de 2008. Os resultados mostraram que o retorno dos ativos é influenciado positivamente pelo retorno do índice Bovespa e pelas variações de liquidez. Geralmente, são as empresas com menores níveis de liquidez que apresentam as maiores variações positivas da própria liquidez e, consequentemente, terão retornos mais elevados.
format	article
author	Kelmara Mendes Vieira Paulo Sérgio Ceretta Juliara Lopes da Fonseca
author_facet	Kelmara Mendes Vieira Paulo Sérgio Ceretta Juliara Lopes da Fonseca
author_sort	Kelmara Mendes Vieira
title	Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
title_short	Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
title_full	Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
title_fullStr	Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
title_full_unstemmed	Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
title_sort	influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008
publisher	FUCAPE Business School
publishDate	2011
url	https://doaj.org/article/438b5ee5430347e2b15511960838e8de
work_keys_str_mv	AT kelmaramendesvieira influenciadavariacaodaliquideznaprecificacaodeativosanaliseempaineldomercadobrasileironoperiododejaneirode2000ajunhode2008 AT paulosergioceretta influenciadavariacaodaliquideznaprecificacaodeativosanaliseempaineldomercadobrasileironoperiododejaneirode2000ajunhode2008 AT juliaralopesdafonseca influenciadavariacaodaliquideznaprecificacaodeativosanaliseempaineldomercadobrasileironoperiododejaneirode2000ajunhode2008
_version_	1718433951424446464

Influência da variação da liquidez na precificação de ativos: análise em painel do mercado brasileiro no período de janeiro de 2000 a junho de 2008

Ejemplares similares