A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras
O objetivo deste estudo é determinar a relação entre a volatilidade implícita e a realizada. Para tal, nós analisamos os mercados de ações e de opções de compra de Petrobras no período de janeiro de 2006 até dezembro de 2008. Através da análise de regressões com dados mensais e sem sobreposição de o...
Guardado en:
Autores principales: | , |
---|---|
Formato: | article |
Lenguaje: | EN PT |
Publicado: |
FUCAPE Business School
2010
|
Materias: | |
Acceso en línea: | https://doaj.org/article/0a97d47a861e4ff1a5a23437ae4fe5a9 |
Etiquetas: |
Agregar Etiqueta
Sin Etiquetas, Sea el primero en etiquetar este registro!
|
id |
oai:doaj.org-article:0a97d47a861e4ff1a5a23437ae4fe5a9 |
---|---|
record_format |
dspace |
spelling |
oai:doaj.org-article:0a97d47a861e4ff1a5a23437ae4fe5a92021-11-11T15:48:04ZA Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras1807-734Xhttps://doaj.org/article/0a97d47a861e4ff1a5a23437ae4fe5a92010-01-01T00:00:00Zhttp://www.redalyc.org/articulo.oa?id=123016768003https://doaj.org/toc/1807-734XO objetivo deste estudo é determinar a relação entre a volatilidade implícita e a realizada. Para tal, nós analisamos os mercados de ações e de opções de compra de Petrobras no período de janeiro de 2006 até dezembro de 2008. Através da análise de regressões com dados mensais e sem sobreposição de opões in-the-money, at-the-money e out-of-the-money, observamos que a volatilidade implícita das opções out-of-themoney contém mais informações sobre a volatilidade futura do que a volatilidade histórica. Já as volatilidades implícitas in-the-money e at-the-money apresentaram fraco poder explanatório da volatilidade futura.José Valentim Machado VicenteTiago de Sousa GuedesFUCAPE Business Schoolarticleopçõesvolatilidadeeficiência de mercadoBusinessHF5001-6182ENPTBBR: Brazilian Business Review, Vol 7, Iss 1, Pp 48-65 (2010) |
institution |
DOAJ |
collection |
DOAJ |
language |
EN PT |
topic |
opções volatilidade eficiência de mercado Business HF5001-6182 |
spellingShingle |
opções volatilidade eficiência de mercado Business HF5001-6182 José Valentim Machado Vicente Tiago de Sousa Guedes A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras |
description |
O objetivo deste estudo é determinar a relação entre a volatilidade implícita e a realizada. Para tal, nós analisamos os mercados de ações e de opções de compra de Petrobras no período de janeiro de 2006 até dezembro de 2008. Através da análise de regressões com dados mensais e sem sobreposição de opões in-the-money, at-the-money e out-of-the-money, observamos que a volatilidade implícita das opções out-of-themoney contém mais informações sobre a volatilidade futura do que a volatilidade histórica. Já as volatilidades implícitas in-the-money e at-the-money apresentaram fraco poder explanatório da volatilidade futura. |
format |
article |
author |
José Valentim Machado Vicente Tiago de Sousa Guedes |
author_facet |
José Valentim Machado Vicente Tiago de Sousa Guedes |
author_sort |
José Valentim Machado Vicente |
title |
A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras |
title_short |
A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras |
title_full |
A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras |
title_fullStr |
A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras |
title_full_unstemmed |
A Volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? Evidências do mercado de opções de ações da Petrobras |
title_sort |
volatilidade implícita contém informações sobre a volatilidade futura? evidências do mercado de opções de ações da petrobras |
publisher |
FUCAPE Business School |
publishDate |
2010 |
url |
https://doaj.org/article/0a97d47a861e4ff1a5a23437ae4fe5a9 |
work_keys_str_mv |
AT josevalentimmachadovicente avolatilidadeimplicitaconteminformacoessobreavolatilidadefuturaevidenciasdomercadodeopcoesdeacoesdapetrobras AT tiagodesousaguedes avolatilidadeimplicitaconteminformacoessobreavolatilidadefuturaevidenciasdomercadodeopcoesdeacoesdapetrobras AT josevalentimmachadovicente volatilidadeimplicitaconteminformacoessobreavolatilidadefuturaevidenciasdomercadodeopcoesdeacoesdapetrobras AT tiagodesousaguedes volatilidadeimplicitaconteminformacoessobreavolatilidadefuturaevidenciasdomercadodeopcoesdeacoesdapetrobras |
_version_ |
1718433938858311680 |